【午评】

一．市场动向：

早盘三大指数高开高走，市场上涨家数维持在4000家附近波动，受昨天政治局会议重磅利好影响，今日市场全面反弹，北向资金流入超130亿元，权重股先发制人，证券开盘领涨，激活市场后，周末出台的“城中村改造”政策，开始发酵，房地产板块强势拉升，掀起涨停潮。

(资料图)

10点过后，科技股开始发力，传媒、CPO、算力等科技板块老热点开始上攻，权重股与科技概念股，在过往几个月属于互为跷跷板的关系，权重涨则科技概念跌，因此本周后续几天，可能两者会出现分歧，大家要注意后续主线的冒头。

涨幅榜：厨卫电器、房地产服务、租售同权、房地产开发、证券等板块涨幅靠前。

跌幅榜：养鸡、中药、生物制品、养殖业、PET铜箔等板块跌幅靠前。

二．板块异动：

【房地产开发】

涨幅榜：金科股份、迪马股份、滨江集团、中南建设等涨幅靠前；

消息面：7月24日，国家发展改革委印发《关于进一步抓好抓实促进民间投资工作努力调动民间投资积极性的通知》（下称《通知》），提出4方面17条工作措施，力争将全国民间投资占固定资产投资的比重保持在合理水平。

根据《通知》，国家发展改革委将在交通、水利、清洁能源、新型基础设施、先进制造业、现代设施农业等领域，选择一批市场空间大、发展潜力强、符合国家重大战略和产业政策要求、有利于推动高质量发展的细分行业，鼓励民间资本积极参与。国家发展改革委固定资产投资司司长罗国三当日在发布会上表示，国家发展改革委已经梳理了吸引民间资本的项目清单，推介工作将于近期启动。

【证券】

涨幅榜：太平洋、首创证券、东吴证券、国海证券等涨幅靠前。

消息面：昨天有关部门召开会议，分析研究当前经济形势，部署下半年经济工作。会议明确指出，“要用好政策空间、找准发力方向，扎实推动经济高质量发展，要活跃资本市场、提振投资者信心。”本次会议罕见地针对资本市场发声，超出市场预期，这对资本市场的发展意义重大，相信接下来会有一系列活跃市场、提振信心的举措出台，资本市场改革将进一步加快，推动券商财富管理、机构业务、投资银行等多项业务更好发展，从而驱动证券行业整体盈利改善。

三．市场策略：

如果今天市场量能能回到万亿水平，那么新一轮进攻周期大概率就开启了，从情绪周期的角度看，昨日量能6000亿，为情绪冰点，今日迎来冰点后的转势，量能若能破万亿，则意味着市场行情由增量资金带动，增量资金带动的行情，周期主要分为三个阶段：

1.始于蓝筹。增量资金进入蓝筹股中，带动指数上涨，激活市场人气，交投情绪得到大幅回暖。

2.流向概念。资金从蓝筹流向概念股，大幅进攻打出赚钱效应，此时市场主线形成，资金向主线聚拢，其他板块渐渐退潮。

3.止于蓝筹。主线行情进入尾声，资金从主线流回蓝筹股，权重股出现异动，资金从权重股退出市场，行情结束。